ТОРГОВЫЕ СИСТЕМЫ 2


Глава 1 Глава 2 Глава 3

• формулирование торговой стратегии в строго определенной
форме;
• проверка торговой стратегии;
• оптимизация торговой стратегии;
• практическое использование торговой стратегии;
• отслеживание рыночных результатов и сравнение их с результатами
специальных тестов;
• «шлифовка» торговой стратегии.
Каждый из указанных шагов полностью зависит от результатов предыдущих
этапов. Так, можно с большой степенью уверенности утверждать,
что выбор неудачной торговой стратегии однозначно приведет к
низким результатам предварительного тестирования, которые ничем не
смогут быть скорректированы, ничем кроме пересмотра основных правил
поведения на рынке. Рассмотрим этапы развития торговой системы
более подробно.
Принципиальным моментом является определение собственной торговой
стратегии. Она может быть как простой, так и сложной. Однако в
любом случае торговая стратегия должна давать четкие и недвусмысленные
ответы по меньшей мере на два чрезвычайно важных вопроса -
когда войти в рынок и когда с него уйти? При этом правила вхождения
и выхода с рынка могут быть симметричными (правило выхода представляет
собой зеркальное отражение правил входа) и асимметричными
(правило входа полностью отличается от правила выхода). Если обратиться
к практике, то хорошим примером симметричного входа и выхода
является покупка при условии, что цены превзошли максимальный
уровень последних двух дней, и продажа в том случае, когда цены упали
ниже минимальных цен за последние опять же два дня. Асимметричный
подход иллюстрируется на примере торговой системы, состоящей
из правила входа на рынок (предположим, роста цен выше максимумов
последних трех дней) и выхода с рынка, формулируемого как пересечение
6-дневных и 18-дневных скользящих средних. Правила входа и выхода
с рынка могут быть разделены на три группы, первая из которых
относится к правилам входа. Они связываются с условиями открытия
короткой или длинной позиции на рынке того или иного инструмента.
Вторая группа правил относится к условиям ухода с рынка и поэтому
описывает ситуации закрытия существующих длинных и коротких позиций.
Третья группа правил образует комбинацию входа и выхода. При
этом происходит закрытие текущих открытых позиций и автоматическое
открытие противоположных позиций на рынке.
Другим аспектом торговой стратегии можно назвать управление
риском, иными словами, ограничение суммы средств, подверженных риску
в момент открытия какой-либо из позиций.