Исследуя движения биржевых цен, Р.Н. Эллиотт предположил, что чередование трендов на финансовых рынках подчиняется определенным моделям, повторяющимся по форме, но не обязательно по времени и амплитуде. Эллиотт описал эти модели и их связи между собой. Кроме того, Эллиотт предположил, что в своей взаимосвязи модели образуют более крупные свои аналоги, которые, в свою очередь, объединяются в структуры еще большего размера.
